Вынужденная необходимость.

Правительство Российской Федерации объявило о продлении еще на один год моратория на формирование накопительной части пенсии. Взносы, которые в 2015 году должны были пойти в накопления, снова будут пущены на выплаты сегодняшним пенсионерам.

— Такое решение Правительства связано с дефицитом пенсионной системы?

— Данный маневр не связан с каким-либо дефицитом пенсионной системы. Решение направить и в следующем году все средства страховых взносов, которые выплачивают работодатели за своих сотрудников в Пенсионный фонд, на формирование и финансирование страховой пенсии направлено на сознательное усиление солидарного характера пенсионной системы. Соответственно, те взносы, которые в 2015 году должны были пойти в накопительную составляющую, увеличат пенсионные права граждан в распределительной составляющей. В настоящее время прорабатывается детальный механизм данного решения.

— Всех россиян коснулась «заморозка»?

— Не всех. Пенсионные накопления формируются только у граждан 1967 года рождения и моложе. 16% страховых взносов работодатель перечисляет на формирование будущей пенсии (базой для начисления страховых взносов, является фонд оплаты труда).

Суммы страховых взносов, поступившие за застрахованное лицо в Пенсионный фонд Российской Федерации, учитываются на его индивидуальном лицевом счете. Из них 6% до 2014 года направлялось на формирование накопительной части пенсии.

Страховые взносы на накопительную часть идут на выплаты застрахованному лицу только при выходе на пенсию. А до этого пенсионные накопления инвестируются через негосударственные пенсионные фонды, ГУК и ЧУК и увеличиваются за счет доходности от вложения в ценные бумаги. Остальные 10% идут в страховую часть, на выплаты нынешним пенсионерам. Но они не теряются, а лежат на счете граждан и будут влиять на размер их пенсии в дальнейшем.

— Что же произошло в 2014 году?

— В 2014 году гражданам 1967 года рождения и моложе предоставили право выбора варианта пенсионного обеспечения: либо направить 6 %, как это было ранее, на накопительную часть пенсии, либо отказаться от дальнейшего формирования накопительной пенсии, тем самым направив все страховые взносы, которые за них уплачивает работодатель, на формирование страховой пенсии. Если человек отказывается от формирования пенсионных накоплений, страховые взносы работодателя в Пенсионный фонд России в размере 16 %, начиная с 2015 года, будут направляться на формирование страховой пенсии.

— Теперь, получается, уже с 2016…

— Суть «заморозки» пенсионных накоплений в 2014 и в 2015 годах заключается в том, что все 16 % направляются на формирование страховой пенсии будущих пенсионеров, независимо от того, какой выбор они сделали. Они зачисляются на пенсионные счета граждан и при назначении страховой пенсии гражданам они обязательно будут учтены.

— Эти деньги виртуально откладываются на пенсионных счетах будущих пенсионеров. Куда они уйдут реально?

— Сами страховые взносы работодателей идут на выплату пенсий нынешним пенсионерам. Таким образом реализуются принципы солидарной пенсионной системы, которая продолжает оставаться основой пенсионного обеспечения в России.

— А что будет с теми средствами, которые уже лежали на пенсионном счете граждан? Их тоже заберут?

— Все пенсионные накопления, которые уже есть на пенсионном счете граждан, сохраняются за этими гражданами, продолжают инвестироваться и будут выплачены с учетом инвестиционного дохода за все годы инвестирования им при назначении пенсии. Так что, никакого изъятия нет.

— И все-таки.. Если делать выбор, какая пенсия лучше — страховая или накопительная?

— Нельзя сказать, что лучше или хуже. Каждый решает сам, какие преимущества той или иной пенсии ему важны. Так, страховая пенсия, на которую в 2014—2015 годах направляются все страховые взносы, гарантируется государством и ежегодно увеличивается минимум на уровень инфляции. То есть страховая пенсия полностью защищена от инфляции. Сегодня ее средний размер уже превысил 11500 рублей. А накопительная пенсия не индексируется государством и не защищена от инфляции. Доходность пенсионных накоплений зависит от результатов инвестирования.

— Какая из них вырастет быстрее к наступлению пенсионного возраста гражданина?

— Конечно, страховая. Ее увеличение за последние годы в два раза выше, чем средняя доходность от инвестирования пенсионных накоплений негосударственными пенсионными фондами, которая даже ниже инфляции.

По итогам 2004-2012 годов реальный прирост пенсионных накоплений в негосударственных пенсионных фондах ниже уровня инфляции за данный период. В двадцати самых крупных негосударственных пенсионных фондах, в которых сосредоточено более 70 % пенсионных накоплений, средний показатель прироста составил от 2 % до 8,3 % в год при среднем показателе уровня инфляции за этот период — 9,65 % в год. Происходит фактическое уменьшение пенсионных накоплений. Обесценивание пенсионных накоплений прямо повлияет на реальный размер накопительной пенсии.

— От чего зависит доходность пенсионных накоплений?

— Как уже отмечалось выше, исключительно от результатов их инвестирования негосударственными пенсионными фондами и управляющими компаниями. Поэтому здесь могут быть и убытки. Так, практически все НПФ показали убытки по результатам 2008 года. Ряд НПФ потерял до 25 % вверенных им пенсионных накоплений. В случае убытков гарантируется лишь сумма уплаченных работодателем за работника страховых взносов, т.е. выплата средств пенсионных накоплений «по номиналу».

— Если сравнивать с пенсионными системами других стран, у них в приоритете пенсионные накопления?

— Мировой опыт показывает, что страны сокращают государственные накопительные программы. Государства Прибалтики, Венгрия и Аргентина «обнулили» соответствующие тарифы (при этом Венгрия конфисковала сформированные пенсионные накопления). Польша резко сократила тариф с 7,4 % до 2,3 %, Казахстан отказался от использования негосударственных пенсионных фондов, создав государственный пенсионный фонд, который распределяет средства пенсионных накоплений между конкурирующими частными управляющими компаниями. Во всем мире основу пенсионной системы составляют страховые пенсии, которыми охвачена большая часть населения. Накопительные пенсии в основном распространены вне государственных пенсионных систем. Они находятся в так называемом добровольном сегменте, в котором работодатель и работник самостоятельно формируют накопительные пенсии. Эти программы не являются принудительными, работают в гражданско-правовом поле, пенсионные средства являются собственностью работников.

— Кому в таком случаем выгодна накопительная составляющая?

— Зачастую неэффективная накопительная составляющая отнимает деньги у граждан как при формировании средств пенсионных накоплений, так и при назначении соответствующих пенсионных выплат (на стадии выплаты). Выгоду в данном случае получают только финансовые организации, поскольку им, по сути государством, в обязательном порядке перечисляются взносы граждан в огромных объемах, тогда как никакой реальной ответственности, в том числе в виде взимания с них процентов за пользование взносами граждан, они не несут. Функционал, выполняемый финансистами в данном случае, сводится к посредничеству.